Sets tax to zero on an annual election where three-year average revenue is below EUR 10m and average income is below EUR 1m or a loss, subject to special rules.
What should you do now?Compute the current and two preceding-year averages, separate stateless and investment entities and document the annual election.
What does the official Article provide?
The official source is Arabic. This English commentary is explanatory and is not presented as an official translation.
Sets tax to zero on an annual election where three-year average revenue is below EUR 10m and average income is below EUR 1m or a loss, subject to special rules.
This is a verified summary, not a substitute quotation. The complete official Arabic text is linked below and must be read with the Regulations and later decisions for a final decision.
Arabic text of Article 12
The official source is Arabic. The English content on this page is explanatory and is not presented as an official translation.
Show the Article as published (Arabic)
استبعاد الحد الأدنى للإيراد والدخل أو الخسارة
أ- تكون الضريبة على الكيان المشارك المكلف بالإقرار مساوية للصفر لسنة مالية في حال قيام الكيان المشارك المكلف بالإقرار بإخطار الجهاز بإجراء اختيار سنوي بتطبيق استبعاد الحد الأدنى للإيراد والدخل أو الخسارة (De Minimis Exclusion) على أن يتوافر الشرطين الآتيين:
1- أن يكون متوسط إيراد الكيان المشارك لجميع الكيانات المشاركة التي تقع في المملكة، والتي هي أعضاء في ذات مجموعة مشاريع متعددة الجنسيات، يقل عن عشرة ملايين يورو.
2- أن يكون متوسط دخل أو خسارة الكيان المشارك لجميع الكيانات المشاركة التي تقع في المملكة، والتي هي أعضاء في ذات مجموعة مشاريع متعددة الجنسيات، عبارة عن خسارة أو دخل يقل عن مليون يورو.
ب- في تطبيق أحكام الفقرة (أ) من هذه المادة، يقصد من إيراد الكيان المشارك أو دخل أو خسارة الكيان المشارك، متوسط إيرادات الكيان المشارك أو دخل أو خسارة الكيان المشارك للكيانات المشاركة المشار إليها في الفقرة (أ) من هذه المادة للسنة المالية الحالية والسنتين الماليتين السابقتين.
ج- في تطبيق أحكام الفقرتين (أ) و(ب) من هذه المادة، يراعى الآتي:
1- يقصد من إيراد الكيان المشارك لسنة مالية، مجموع إيرادات جميع الكيانات المشاركة المشار إليها في البند (1) من الفقرة (أ) من هذه المادة لتلك السنة المالية، مع مراعاة التعديلات المحتسبة وفقًا لأحكام المادة (6) من هذا القانون.
2- يقصد من دخل أو خسارة الكيان المشارك لسنة مالية، صافي دخل الكيان المشارك لجميع الكيانات المشاركة المشار إليها في الفقرة (أ)، إن وجد، أو صافي خسارة الكيان المشارك.
د- في تطبيق أحكام الفقرة (ج) من هذه المادة، يقصد من صافي خسارة الكيان المشارك مبلغ مساوي لصفر أو مبلغ سلبي، إن وجد، الناتج عن إجمالي دخل الكيانات المشاركة المشار إليها في الفقرة (أ) من هذه المادة وإجمالي خسارتها.
ه- لا تسري أحكام الفقرة (أ) من هذه المادة على الكيانات المشاركة الغير تابعة لأي ولاية قضائية والكيانات الاستثمارية، كما تستبعد إيرادات تلك الكيانات ودخلها من احتساب متوسط إيراد الكيان المشارك ومتوسط دخله أو خسارته.
و- في تطبيق أحكام هذه المادة، تعتبر الإشارات إلى الكيانات المشاركة شاملة للمشاريع المشتركة والشركات التابعة لمشروع مشترك.
ز- تضع اللائحة القواعد والشروط والضوابط اللازمة لتطبيق أحكام هذه المادة وغير ذلك من المسائل بما يتسق مع القواعد النموذجية والتوجيهات الإدارية والتعليقات الصادرة عن منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية OECD.
Source: Decree-Law No. 11 of 2024, Legislation and Legal Opinion Commission (lloc.gov.bh).
What does the Article mean in plain language?
This exclusion can apply even though the group met EUR 750m globally: the first test concerns group scope, while this one concerns the local three-year average.
Tax, accounting, reporting and transfer-pricing teams in large groups.
Compute the current and two preceding-year averages, separate stateless and investment entities and document the annual election.
Testing one year only or treating the exclusion as automatic without an election.
Related Articles
Before relying on the result
Is the Article enough on its own?
Usually not. The Decree-Law states the rule, the Regulations detail the computation or procedure and guidance explains application. Use all three for an obligation, amount or deadline.
Are OECD materials binding by themselves?
Not every international document is Bahrain legislation by itself. It is used within the Law's referrals or a competent adoption instrument, while current Bahrain legislation and decisions remain controlling.